Bitcoin (BTC) cena 8. janvārī sasniedza jaunu visu laiku augstāko līmeni virs USD 42 000, tikai trīs stundās palielinoties par 9%. Tajā laikā Coinbase bija augsta prēmija, kas nozīmēja, ka ASV pircēji palielināja tirgu, agresīvi uzkrājot BTC. Bet nepārtraukts pārdošanas spiediens nāk no Āzijas, it īpaši no Dienvidkorejas.
Bitcoin pēc straujas korekcijas līdz USD 42 000 strauji koriģējās, aptuveni astoņu stundu laikā samazinoties par vairāk nekā 7%. Pārdošana sakrita ar ievērojamu vaļu aktivitāti lielākajās biržās. Tirdzniecības aktivitāte altcoin nākotnes līgumu tirgū arī parādīja līdzīgu tendenci. Piemēram, 9. janvārī vaļu izkrauts liela daļa ētera (ETH) ilgojas pēc Bitfinex, pirmo reizi ņemot vērā peļņu kopš 12. marta.
Vaļi masveidā tiek pārdoti kopš 2021. gada sākuma. Piemēram, kad Bitcoin pirmo reizi pārsniedza 40 000 USD, lielie vaļi sāka pārdot BTC, pat ja cena nokrita zem 40 000 USD. Trīs stundu laikā, 7. janvārī, tā sauktie “mega vaļi” vietnē Binance kopumā tika pārdoti četras reizes, izraisot ārkārtīgu svārstīgumu.
Kur tālāk ir Bitcoin?
Pašlaik Bitcoin tirgū būtībā notiek cīņa starp vaļiem, kas ņem peļņu no savām pozīcijām, un jaunajiem pircējiem ASV tirgū, kas uzkrāj BTC. Kopš Bitcoin pārsniedza 30 000 USD, pastāv pastāvīga ārkārtēja nepastāvība. Sakarā ar lielo kapitāla ieplūdi Bitcoin caur Coinbase, BTC augšupējais impulss, iespējams, saglabāsies tuvākajā nākotnē.
Galvenie novērojamie rādītāji ir Bitcoin aizplūšana no Coinbase un stablecoin ieplūde galvenajās biržās. Kad ieguldītāji ar lielu neto vērtību iegādājas Bitcoin, drošības nolūkos viņi dod priekšroku BTC pārvietošanai no centralizētajām biržām. Tādējādi liela Coinbase aizplūšana nozīmētu lielu BTC uzkrāšanos Amerikas Savienotajās Valstīs.
Kad stabila monētu ieplūde ir liela, tas liek domāt, ka malā atstātais kapitāls atkal virzās uz Bitcoin tirgu. Kriptogrāfijas valūtas maiņas tirgū esošie tirgotāji, it īpaši atvasināto instrumentu tirgotāji, nevis naudas atgūšana uz tādām valūtām kā ASV dolārs, savus naudas līdzekļus novieto stabilos tirgos. Tāpēc, ja kapitāls, kas glabājas stablecoins, sāk atgriezties kriptovalūtās, tas parasti norāda uz bullish tirgus struktūru.
Parasti tirgus noskaņojums ap Bitcoin joprojām ir pozitīvs, neskatoties uz pieaugumu pēdējos trīs mēnešos. Ēriks Vols, uzņēmuma Arcane Research galvenais investīciju nodaļas vadītājs, teica a čivināt ka Bitcoin šoreiz var redzēt “ļoti ekstrēmu virsotni”. Tas nozīmētu, ka pat tad, ja tuvākajā laikā Bitcoin varētu tikt pārkarsēts, pamatojoties uz tehniskajiem rādītājiem, BTC joprojām varētu būt vieta papildu izaugsmei.
Pašreizējā cenā, kas ir aptuveni 40 000 USD, Bitcoin tirgus kapitalizācija tiek vērtēta vairāk nekā 740 miljardu ASV dolāru vērtībā. Ņemot vērā zelta novērtējumu 9 triljonu ASV dolāru apmērā, BTC tirgus ierobežojums būtu aptuveni 8,2% no zelta. Bullish prognozes Bitcoin, tāpat kā Winklevoss dvīņu tēze, paredz Bitcoin ilgtermiņā apsteigt zeltu. Pamatojoties uz šo novērtējumu, daži analītiķi saka, ka Bitcoin ir reāli sasniegt 10–20% no zelta tirgus ierobežojuma.
Siena atzīmēja, ka Bitcoin, visticamāk, sasniegs maksimumu, ja tirgū šķietami ir daudz putu. Ja ap Bitcoin ir nedabiski augsts mazumtirdzniecības uztraukums, pagaidu Bitcoin augšdaļas varbūtība palielināsies. Tomēr Wall teica, ka, ņemot vērā bezprecedenta institucionālās intereses līmeni par Bitcoin, nākamais top varētu būt daudz augstāks, nekā daudzi iedomājas:
“Iemesls ir tāpēc, ka mūsu pašreizējais makroekonomikas klimats ir bezprecedenta – mūsu ekonomiku pārpludina nauda. Papildus tam mēs tikko esam pieredzējuši neticamu finanšu elites apstiprinājumu par labu Bitcoin. Un šoreiz mēs zinām, ka cenu vienlaikus virza gan iestādes, gan mazumtirdzniecība. ”
Kādi ir galvenie tehniskie līmeņi, kas jāuzrauga?
Saskaņā ar Whalemap, datu analīzes platformas, kas izseko Bitcoin vaļus vai ieguldītājus ar lielu neto vērtību, pētnieku teikto, tuvākajā laikā Bitcoin ir divi galvenie tehniskie līmeņi. Kamēr BTC saglabājas virs 38 719 USD un 38 700 USD, kas ir divas galvenās vaļu kopu teritorijas, pētnieki teica, ka BTC buļļa tendence paliek neskarta.
Bitcoin vaļu kopas. Avots: Whalemap.io
Vaļu kopas veidojas, kad vaļi uzkrāj Bitcoin noteiktā cenu punktā un pēc tam nepārvieto savas saimniecības. Teorētiski kopas ir ideālas atbalsta zonas, jo vaļi, ja Bitcoin cena pazeminātos, vēlētos uzkrāties vairāk līmenī, kādā viņi iepriekš iegādājās BTC. Pētnieki atzīmēja: “Atbalsts 39 719 ASV dolāru apmērā, invaliditāte zem 38 700 USD. Atbalsta starpība starp 39 719–32 180 USD, tāpēc konsolidācija lāču zonā varētu mūs samazināt līdz 32 000 USD. ”
9. janvārī Bitcoin cena nokritās līdz USD 38 700, spēcīgi atgūstoties atbalsta līmenī. Tas norāda, ka daži vaļi uzkrājas šajā līmenī, aizsargājot to kā īstermiņa atbalsta zonu, lai BTC rallijs kustētos.
Tomēr Raoul Pal, Real Vision Group izpilddirektors, brīdināja no “Jaungada viltus”. Pals teica, ka riska ieguldījumu fondi par dažādiem riskam pakļautajiem aktīviem sāk runāt gada sākumā. Tad, kad daudzi investori iepērk, tirgus mēdz izlaboties līdz pirmā ceturkšņa beigām. Ja šī viltus parādība sakrīt ar ASV dolāra pieaugumu, Pal teica, ka viņam būtu kārdinājums novietot S&P 500 liek. Opciju tirgū izpārdošana ir īsi līgumi, kas ļauj investoriem derēt pret aktīvu vai indeksu.
Ņemot vērā, ka Bitcoin un zelts mēdz kustēties kopā, un dolāra pieaugums var negatīvi ietekmēt abus aktīvus, Jaungada viltojums varētu izraisīt korekcijas gan Bitcoin, gan zelta tirgos. Vai šī korekcija būs tikpat brutāla kā marta avārija, joprojām nav skaidrs, taču, ņemot vērā to, ka BTC ir pārpirkts augstākos laika periodos, piemēram, nedēļas un mēneša diagrammās, tomēr pastāv dziļas korekcijas iespēja.