Ņujorkas štata apelācijas tiesa 9. jūlijā apstiprināja, ka štata ģenerālprokurora krāpšanas izmeklēšana iFinex et al. – t.i., iFinex, Bitfinex un Tether Holdings – varētu turpināties. Vai šī zonde izraisīs tiesvedību pret uzņēmumu, kas emitē Tether (USDT), pasaulē visplašāk izmantoto stablecoin, ir ikviena minējums, bet, ja tas notiks, tas varētu veicināt regulētāku stablecoin nozari.
Kā aģentūrai Cointelegraph sacīja advokāts Fēlikss Šipkēvičs, advokāts, kas specializējas ar kriptovalūtu saistītos juridiskos un normatīvajos jautājumos Shipkevich PLLC: “Ņujorkas ģenerālprokurors NYAG bieži tiek uzskatīts par valsts vissvarīgāko finanšu likumu izpildītāju.” Viņš pievienoja:
“Nesenais Ņujorkas Apelācijas tiesas lēmums, kas paplašina NYAG plašās izmeklēšanas pilnvaras saskaņā ar Mārtiņa likumu, ir nozīmīgs precedents Ņujorkai un ārpus tās. Tas nozīmē, ka stablecoin emitenti ir brīdināti, ka NYAG saskaņā ar Martin Act ir pilnvaras izmeklēt jūsu stablecoin emisijas centienus. ”
Kajvans Sadegi, advokātu biroja Schiff Hardin partneris, piekrita, ka tiesas lēmums apstiprināja NYAG plašās pilnvaras saukt pie kriminālatbildības par vērtspapīriem un preču krāpšanu saskaņā ar Martina likumu, Cointelegraph sacīdams:
“Tiesa nosprieda, ka ģenerālprokuroram ir plašas iespējas izmeklēt ārvalsts subjektu, ja viņai” ir pietiekams pamats uzskatīt, ka [tā] ir pārkāpusi Ņujorkas statūtus “, un AG saskaras ar zemu latiņu, lai padarītu tikai” pietiekamu ” jāsāk “pierādīt personīgās jurisdikcijas esamību, un šis slogs” prasa daudz vieglāku parādīšanos “izmeklēšanai, nekā nepieciešams tiesas prāvai”.
Bitfinex aizliedz ASV klientus
Tā kā tas pat neapkalpo klientus Ņujorkas štatā, iFinex ir iebildis, ka NYAG lieta pret to ir jānoraida. Bitfinex pakalpojumu sniegšanas noteikumi īpaši aizliedza klientus no Ņujorkas 2017. gada janvārī, atsevišķus klientus Amerikas Savienotajās Valstīs 2017. gada augustā un “vienības” klientus ASV 2018. gada augusts.
Galvenā līdzņemšanas iespēja, pēc Sadegi domām, ir tāda, ka, ja jums ir pietiekami daudz savienojumu ar Ņujorku, lai pievērstu Ņujorkas ģenerālprokuroru uzmanību, tad “jums būs grūti apgalvot, ka atrodaties ārpus viņas izmeklēšanas iestādes pieejamības. Ikviens, kurš domā, ka ir veicis pasākumus, lai izvairītos no Ņujorkas, var vēlēties pārvērtēt pie pieredzējušiem tiesībsargiem. ”
Aprīļa 9. jūlija tiesas rīkojuma Letitia James pret iFinex Inc. et al., Bitfinex ģenerāladvokāts Stjuarts Hoegners paziņojumā Cointelegraph paziņojumā sacīja: “Mēs esam izlasījuši lēmumu, ko šodien izdeva Jaunās Apelācijas nodaļa. Jorkas Augstākās tiesas Pirmais departaments. Šajā procesā mēs vienmēr ievērosim tiesas rīkojumu. Pašlaik mums nav komentāru par šo jautājumu. ”
Zaudēti 850 miljoni dolāru
Daudzas tradicionālās bankas neaiztiks neregulētus vai ārzonas uzņēmumus, kas nodarbojas ar digitālo valūtu, un tāpēc 2014. gadā iFinex, kuras galvenā mītne atrodas Honkongā un reģistrēta Britu Virdžīnu salās, izmantoja trešo personu ārvalstu struktūru klientu noguldījumu un izmaksu apstrādei., saskaņā ar uz 9. jūlija tiesas dokumentu. Bet kaut kur ap 2018. gada vidu, kā vēlāk uzzināja NYAG, “šī vienība bija atteikusies iFinex nodrošināt gandrīz 1 miljardu ASV dolāru no viņu sajauktajiem klientu un korporatīvajiem līdzekļiem.” Kopš tā laika tiek plaši ziņots, ka ir zaudēti 850 miljoni ASV dolāru.
Tether Holdings NYAG bija norādījis, ka “katru piesaisti” atbalsta “viens ASV dolārs, un jebkurš piesaistes īpašnieks to var jebkurā laikā izpirkt par vienu ASV dolāru.” Vēlāk iFinex mainīja savu pārstāvību – savā vietnē paziņojot, ka katra Tether ir nodrošināta ar Tether Holding “rezervēm”, kurās ietilpst nenoteikta valūta, “naudas ekvivalenti” un “citi aktīvi un debitoru parādi no Tether [Holdings] izsniegtajiem aizdevumiem” uz trešo puses, “ieskaitot saistītās struktūras”, kā norādīts tiesas dokumentā. Šķiet, ka uzņēmums pārvietojās arī starp saistītajiem uzņēmumiem, un, kā NYAG uzzināja 2019. gada februārī, “iFinex plānoja no Tether Holdings ņemt 900 miljonu ASV dolāru kredītlīniju.”
NYAG bija noraizējies, ka šī pēdējā darbība “norādīja, ka iFinex ir nopietnās finansiālās grūtībās, ka Tether Holdings naudas rezerves nodrošinājuma saite tiks izkliedēta un ka respondenti ir maldinājuši savus klientus saistībā ar šiem notikumiem”.
Tāpēc NYAG pieprasīja un saņēma tiesas rīkojumu, pieprasot iFinex uzrādīt papildu dokumentus un arī turēt rokas no ASV dolāru rezervēm, kuras tur Tether Holdings. Štata Augstākā tiesa šo rīkojumu izdeva 2019. gada 24. aprīlī, un iFinex pārcēlās to atcelt. Visbeidzot, 9. jūlijā apelācijas tiesa apstiprināja Augstākās tiesas rīkojumu.
Iespējamas nepatikšanas citiem stablecoin emitentiem
Cits stablecoin emitents teica Cointelegraph no ieraksta, ka viņu uzņēmums bija noraizējies, ka apelācijas tiesa varētu nolemt, ka NYAG ir autoritāte pār Bitfinex, jo Tether ir nodrošinājums saskaņā ar Martin Act. Tas, savukārt, varētu ietekmēt Vērtspapīru un biržu komisijas viedokli par stablecoin, aicinot turpināt stablecoin regulēšanu lielākajās Amerikas Savienotajās Valstīs. Tas nenotika, lai atvieglotu emitentu.
Sadeghi piekrita, ka tiesa nesasniedza jautājumu par to, vai Tether ir arī apsardze. “Atšķirībā no federālajiem likumiem, Ņujorkas Martin Act regulē gan preces, gan vērtspapīrus. Tātad atšķirība nebija tik būtiska, lai noskaidrotu, vai ģenerālprokurors varētu izmeklēt. ” Neskatoties uz to, stablecoin emitējošā firma teica, ka apelācijas tiesas lēmums joprojām ir “potenciāli apgrūtinošs citiem stablecoins, kas darbojas Ņujorkā”.
“Neatšķiras no citiem krāpšanas gadījumiem”
Ne visi piekrīt, ka šis tiesas lēmums ir nozīmīgs. Aviya Law blokķēdes vadītāja Aviya Arika pastāstīja Cointelegraph, ka viņa nedomāja, ka gadījumam būtu daudz ilgstoša ietekme tieši uz stablecoin sektoru vai blockchain nozari kopumā. “Šis gadījums neatšķiras no jebkura cita krāpšanas gadījuma, vai nu blokķēdē, vai citur.” Tiek apgalvots, ka uzņēmums ir teicis saviem lietotājiem / investoriem, ka tam ir noteiktas rezerves – kad tas nav noticis. Tas tiktu uzskatīts par krāpšanu, bet pat tad: “Es neredzu, kā tas tiek projicēts uz blokķēdes nākotni. Tas attiecas tikai uz vienas [uzņēmuma] vadības vai komandas pārkāpumiem. ”
Ņujorkas ģenerālprokuratūra agrāk ir bijis solis uz augstāku politisko amatu, un ļaunprātīgas darbības veikšana bagāto un vareno vidū nav slikts veids, kā pamanīt plašu sabiedrību. Kā Shipkevich teica Cointelegraph: “Mēs esam redzējuši, ka ievērojamas finanšu izpildes pilnvaras atgriežas pie Eliota Spicera – tas viņu sagrāba, lai kļūtu par Ņujorkas gubernatoru. Šeit Letija Džeimss mēģina darīt to pašu, valsts līmenī pieliekot savas jurisdikcijas pilnvaras attiecībā uz kriptovalūtām – un stablino. ” Tas daļēji varētu izskaidrot AG stingrību kriminālvajāšanā iFinex.
Runājot par tiesas rīkojuma ietekmi uz tirgu, neviens, ar kuru sazinājās Cointelegraph, negaidīja USDT panisku pārdošanu vai citas tūlītējas sekas. Kā aģentūrai Cointelegraph sacīja Stasis, kas izlaiž Stasis Euro (EURS) stablecoin, izpilddirektors Gregorijs Klumovs:
“USDT panikas pārdošana notiks [tikai] tad, kad uzņēmums, kas atrodas tā aizmugurē, sāk zaudēt aktīvus. Neviens nezina, ar ko pašlaik Tether ir nodrošināts – vai tā ir skaidra nauda vai kriptogrāfija, un kādās proporcijās un cik daudz viņiem tagad ir pieejams. Kad tirgus sapratīs, ka telpā nav pietiekami daudz krēslu, kad mūzika apstājas, visi steigsies uz izeju. Tomēr tam ir jānāk no tā, ka prokurori pārņem aizbildnības kontus par visu, ko Tether glabā, lai aizturētu viņu žetonus. ”
Tiesas rīkojums un NYAG izmeklēšana var likt paziņot dažus stablecoin emitentus, tomēr Arika atļāva. Firmas, kas darbojas kā citu cilvēku glabātāji, vai uzņēmumiem, kas emitē elektronisko naudu, jābūt finanšu licencēm, viņa teica – tas lielākajā daļā pasaules valstu nav norma. “Šis gadījums var virzīt regulēto stablecoin nozari uz priekšu.” NYAG veiktais piesiets varētu mudināt citus uzņēmējus pieņemt regulējumu – tātad tāds pats liktenis viņus nenotiek.
Ko darīt, ja NYAG darbība aiziet tik tālu, ka Tetheru nogāž? Vai tas potenciāli nesabojātu visu stablecoin sektoru, lai neteiktu vairāk par lielāko kriptogrāfijas nozari?
Tether problēma ir tā, ka nav pārredzamības ar tās rezervēm, atbildēja Klumovs. Ja izrādās, ka stablekoinu nenodrošina fiat valūta, un Tetheram būtu jāiet uz leju, “tad kriptogrāfijas aktīvos varētu notikt milzīga likvidācija visās pasaules daļās. Ja kaut kas notiek ar Tether, kādu laiku jāpaliek prom no kriptovalūtām. ” Viss teikts, ka tas joprojām ir skatāms gadījums, Sadeghi teica Cointelegraph:
“Ja šī lieta turpināsies tiesvedībā, tā radīs daudz jaunu problēmu, kas gadiem ilgi vadīs kripto izpildi Ņujorkā. Tas nozīmē, ka šāda izmeklēšana ļoti bieži tiek atrisināta pirms lietas ierosināšanas. Jebkurā gadījumā kriptogrāfijas nozarei vajadzētu cieši uzraudzīt New York AG kopā ar Ņujorkas Finanšu pakalpojumu departamentu, lai izprastu valsts mainīgo pieeju kriptogrāfijas nozarei. “
Tether, atbildot uz šo stāstu, izdeva šādu paziņojumu: “Tether daudzus mēnešus sadarbojās ar Ņujorkas ģenerālprokurora biroju un daudzos gadījumos ir parādījis savu rezervju integritāti.”