การเพิ่มขึ้นของความสนใจใน cryptocurrencies ท่ามกลาง Bitcoin (BTC) และ Ether (ETH) มักจะไปพร้อมกับการแพร่กระจายของการหลอกลวงและแผนการจัดการที่เกี่ยวข้องกับ altcoins ต่างๆ หนึ่งในแผนการจัดการหลักที่ทำงานในตลาด crypto คือการปั๊มและทิ้ง แผนการเหล่านี้ทำให้ราคาของสินทรัพย์สูงเกินจริงเพื่อให้ผู้ที่ได้รับเลือกเพียงไม่กี่รายสามารถขายได้ในราคาที่สูงขึ้นก่อนที่มันจะพังลงในที่สุด.
สิ่งที่ทำให้ตลาด crypto มีความเสี่ยงต่อรูปแบบดังกล่าวมากขึ้นเมื่อเทียบกับตลาดตราสารทุนแบบดั้งเดิมคือสกุลเงินดิจิทัลเป็นประเภทสินทรัพย์ที่ไม่มีปัจจัยพื้นฐานอ้างอิงในขณะที่หลักทรัพย์มักมีปัจจัยพื้นฐานของ บริษัท หนุนหลัง.
ดังนั้นตัวขับเคลื่อนหลักสำหรับตลาดเหล่านี้คือความเชื่อมั่นที่มีอยู่ในหมู่นักลงทุน ความเชื่อมั่นของตลาดคือสิ่งที่ผู้เสนอรูปแบบเหล่านี้ใช้เพื่อปั๊มราคาของสินทรัพย์ที่เป็นปัญหา.
โซเชียลมีเดียใช้งานได้เต็มรูปแบบ
ความคลั่งไคล้ในการซื้อขายรายย่อยที่พบเห็นในตลาดตราสารทุนเมื่อเร็ว ๆ นี้ทำให้ราคาหุ้นของหลักทรัพย์เช่น GameStop และ AMC Entertainment สูงขึ้นโดย subreddit r / Wallstreetbets มีบทบาทสำคัญในการผลักดันราคาให้สูงขึ้นรวมกับ Twitter.
ตอนนี้ผลกระทบนี้ดูเหมือนจะแพร่กระจายไปยังสินทรัพย์ดิจิทัลเช่น Dogecoin (DOGE) และ XRP ผ่านปีก crypto r / Wallstreetbets r / Satoshistreetbets Jay Hao ซีอีโอของ บริษัท แลกเปลี่ยนคริปโต OKEx กล่าวกับ Cointelegraph ว่ามีสาเหตุที่ลึกซึ้งกว่าที่ผลักดันปรากฏการณ์ปัจจุบันนี้:
“ มีความรู้สึกอยุติธรรมอย่างมากเกี่ยวกับการปฏิบัติที่ไม่ชัดเจนของวอลล์สตรีทและการกระจายความมั่งคั่งที่ไม่เป็นธรรม ฉันเชื่อว่าสังคมจำนวนมากขึ้นเริ่มตื่นตัวกับข้อเท็จจริงนี้โดยเฉพาะอย่างยิ่งกับการฟื้นตัวของรูปตัว K ที่เราเห็นว่าบุคคลที่มีมูลค่าสุทธิสูงได้เพิ่มความมั่งคั่งของพวกเขาในช่วงการระบาดใหญ่ ด้วยแพลตฟอร์มที่ช่วยให้นักลงทุนรายย่อยสามารถเข้าถึงการลงทุนในตราสารทุนได้โดยตรงเราจึงเห็นพื้นที่การลงทุนที่เป็นประชาธิปไตยและมีอำนาจมากขึ้นในมือของผู้คน”
แม้ว่าปรากฏการณ์ r / Wallstreetbets จะเพิ่งเกิดขึ้น แต่การปั๊มและการทิ้งได้เกิดขึ้นมาระยะหนึ่งแล้วในตลาด crypto ในความเป็นจริงการศึกษาที่จัดทำโดย Imperial College London ในเดือนธันวาคม 2018 พบว่าแผนการปั๊มและการถ่ายโอนข้อมูลคิดเป็นมูลค่า 7 ล้านดอลลาร์ของปริมาณการซื้อขายรายเดือนในอุตสาหกรรมคริปโต ณ เวลานั้น.
ในตอนนั้นช่องที่ใช้สำหรับแผนการเหล่านี้ส่วนใหญ่พบใน Telegram รวมถึง“ Official McAfee Pump Signals” Joshua Frank ผู้ร่วมก่อตั้งและซีอีโอของ The Tie ซึ่งเป็น บริษัท วิเคราะห์โซเชียลมีเดียบอกกับ Cointelegraph ว่าการหลอกลวงเหล่านี้แพร่หลายอย่างไรในอดีตซึ่งนำไปสู่ปริมาณที่สูงและราคาที่สูงขึ้น:
“ ผู้คนทำสิ่งนี้ใน crypto ย้อนกลับไปในปี 2016/2017 เมื่อกลุ่มปั๊มและดัมพ์มีความโดดเด่นอย่างมากในพื้นที่นี้ [… ] ผู้ก่อตั้งช่อง Telegram ซื้อสินทรัพย์ล่วงหน้าแล้วประกาศปั๊มในเวลาที่กำหนด ผู้ก่อตั้งล้วนสร้างรายได้ในขณะที่ผู้ใช้ส่วนใหญ่ถูกทิ้งไป “
DOGE และ XRP สูงเกินจริง
Dogecoin เป็นโทเค็น meme ในธีม Shiba Inu ที่สร้างขึ้นเพื่อเป็นเรื่องตลกโดยวิศวกรซอฟต์แวร์ Billy Markus และ Jackson Palmer และมักจะได้รับการปฏิบัติอย่างเบามือจากชุมชน crypto และด้วยเหตุนี้สินทรัพย์จึงได้เห็นสถานการณ์การปั๊มและการถ่ายโอนข้อมูลหลายแบบใน ที่ผ่านมา.
แต่เหตุการณ์ล่าสุดกลับกลายเป็นความแตกต่างเล็กน้อยเพราะมันเริ่มต้นด้วยทวีตจาก Elon Musk เมื่อวันที่ 29 มกราคมที่แสดงให้เห็นสุนัข Dogecoin ในเสื้อสเวตเตอร์สีแดงบนหน้าปกปลอมของนิตยสารสมมติชื่อ “Dogue” ทวีตนี้ทำให้เกิดสถานการณ์การปั๊มและการถ่ายโอนข้อมูลอีกแบบหนึ่งทำให้ราคาของเหรียญเพิ่มขึ้น 300% ก่อนที่ผู้ค้าจะกลับมาจากการถ่ายโอนข้อมูลอีกครั้งโดยราคาของมันลดลงต่ำกว่า 0.03 ดอลลาร์.
เมื่อวันที่ 4 กุมภาพันธ์ Musk ได้เขียนทวีตอีกชุดหนึ่งเกี่ยวกับ Dogecoin ซึ่งหนึ่งในนั้นอ่านว่า “ยินดีต้อนรับ” พร้อมกับภาพของตัวเขาเองในฐานะ Rafiki จาก The Lion King และสุนัข Dogecoin ในชื่อ Simba เขายังไป พูด ว่า“ Dogecoin คือสกุลเงินดิจิทัลของผู้คน” ซึ่งทำให้ราคาเกือบแตะ 0.06 ดอลลาร์อีกครั้งก่อนที่จะกลับไปที่ระดับ 0.05 ดอลลาร์.
นี่เป็นหลักฐานที่ชัดเจนว่า Musk กำลังสูบ DOGE แม้ว่าในกรณีนี้อาจไม่มีแรงจูงใจแอบแฝงส่วนตัวในขณะที่เขายังคงดำเนินต่อไป ทวีต, “ ฉันกลายเป็นมีมผู้ทำลายกางเกงขาสั้น” หมายถึงนายธนาคารในวอลล์สตรีททุกคนที่ขาดแคลนหุ้นเช่น GameStop และ AMC ก่อนที่หุ้นเหล่านี้จะรวมตัวกัน, ชั้นนำ ขาดทุนสะสมกว่า 70,000 ล้านดอลลาร์สำหรับวอลล์สตรีท.
XRP แม้ว่าจะเป็นเรื่องราวที่แตกต่างกันโดยสิ้นเชิง ปัจจุบัน Ripple อยู่ระหว่างการฟ้องร้องกับสำนักงานคณะกรรมการกำกับหลักทรัพย์และตลาดหลักทรัพย์ของสหรัฐอเมริกาและคดีนี้ขึ้นอยู่กับข้อโต้แย้งที่ว่า XRP เป็นความปลอดภัยจริงๆ ตั้งแต่วันที่ 30 มกราคมสมาชิก r / Wallstreetbets รวมตัวกันเพื่อซื้อโทเค็นต่อเนื่องเนื่องจากปัจจัยสองประการ: พวกเขาถือว่า XRP ไม่ได้รับการประเมินค่าต่ำและอาจเป็นวิธีการลงโทษ SEC เพื่อหลีกเลี่ยงระบบราชการที่ไม่ต้องการ.
การเคลื่อนไหวดังกล่าวทำให้ราคาขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบสองสัปดาห์ที่ 0.75 ดอลลาร์ก่อนที่จะลดลงเกือบ 50% สู่ระดับต่ำสุดที่ 0.39 ดอลลาร์ซึ่งทำให้ Redditors โกรธแค้น. Ben Zhou ซีอีโอของ Bybit การแลกเปลี่ยนคริปโตเคอเรนซีกล่าวกับ Cointelegraph:
“ ความสำเร็จล่าสุดของ r / wallstreetbets ทำให้โซเชียลมีเดียและผู้ใช้ Reddit ตระหนักว่าพลังอำนาจของชุมชนออนไลน์แบบกระจายอำนาจจะเป็นอย่างไรเมื่อพวกเขาใส่ใจกับมัน ปัญหาทางกฎหมายที่เกิดขึ้นอย่างต่อเนื่องของ Ripple Labs ซึ่งเป็น บริษัท แม่ของ XRP ได้ล้างกางเกงขาสั้นออกไปมากและทำให้กลเม็ดง่ายต่อการดำเนินการในขณะที่ลักษณะที่น่าสนใจของ DOGE หมายความว่าเป็นที่ชื่นชอบและง่ายต่อการหยั่งรากดังนั้นในทั้งสองกรณีจึงไม่มีการขายในทันที พลังในการตอบโต้ปั๊ม”
ความเสี่ยงอย่างรุนแรงต่ออุตสาหกรรมทั้งหมด
เนื่องจากแพลตฟอร์มโซเชียลมีเดียเช่น Twitter มักใช้เป็นช่องทางสำหรับแผนการเหล่านี้สิ่งสำคัญคือต้องมีเมตริกที่นักลงทุนสามารถวัดความเชื่อมั่นของตลาดที่สัมพันธ์กับปริมาณการซื้อขายจริงเพื่อหลีกเลี่ยงการตกอยู่ในสถานการณ์ที่มีความเสี่ยง.
อัตราส่วน hype-to-activity เป็นตัวชี้วัดที่สำคัญสำหรับสิ่งนั้นเนื่องจากจะวัดจำนวนทวีตที่เหรียญใดเหรียญหนึ่งมีอยู่ต่อ 1 ล้านดอลลาร์ในปริมาณการซื้อขายที่รายงาน ตามที่ Frank ของ The Tie บอกกับ Cointelegraph อัตราส่วนโฆษณาต่อกิจกรรมโดยเฉลี่ยสำหรับตลาด crypto คือ 1.02 ซึ่งโดยพื้นฐานแล้วหมายความว่าโดยเฉลี่ยแล้วสกุลเงินดิจิทัลจะเห็นทวีต 1.02 ครั้งต่อ 1 ล้านดอลลาร์ในปริมาณการซื้อขายที่รายงาน แฟรงค์อธิบายเพิ่มเติมเกี่ยวกับวิธีที่อัตราส่วนนี้สามารถใช้เป็นตัวบ่งชี้ได้:
“ อัตราส่วน Hype-to-Activity ที่สูงอาจชี้ให้เห็นว่าสกุลเงินดิจิทัลบางสกุลมีการสนทนาทางสังคมมากเกินไปเมื่อเทียบกับจำนวนกิจกรรมการซื้อขายที่มี เป็นเมตริกที่ดีในการระบุค่าผิดปกติหรือสำหรับการติดตามจำนวนการสนทนาทางสังคมที่เหรียญใดเหรียญหนึ่งมีความสัมพันธ์กับปริมาณการซื้อขายในช่วงเวลาหนึ่ง”
เหรียญที่อยู่ในอันดับต้น ๆ อาจเป็นเหรียญที่ได้รับความนิยมมากที่สุดในอุตสาหกรรมคริปโตตามเมตริกจาก The Tie นอกจากนี้โจวยังกล่าวว่านักลงทุนรายย่อยมีความอ่อนไหวต่อแผนการเหล่านี้มากที่สุด:“ แผนการปั๊มและการทุ่มตลาดดักจับนักลงทุนรายย่อยที่ไม่มีใครรู้เมื่อพวกเขากลัวว่าจะพลาดวันจ่ายเงินเข้าสู่ตลาดเพียงเพื่อพบว่าตัวเองถูกจับด้วยราคาที่ต่ำกว่า ก่อนที่พวกเขาจะรู้ตัวด้วยซ้ำ”
ท้ายที่สุดแล้วสิ่งนี้นำไปสู่การที่ผู้คนไม่หลงใหลในคริปโตโดยทั่วไปซึ่งนำไปสู่ความเสียหายอย่างมากต่อชื่อเสียงของเหรียญปัญหาเกี่ยวกับหน่วยงานกำกับดูแลและการสูญเสียความไว้วางใจจากนักลงทุน อ้างถึงการปั๊มและการทิ้งที่อาละวาดในช่วงที่การเสนอขายเหรียญเริ่มต้นขึ้นในปี 2560 Hao ชี้ให้เห็นว่าการหลอกลวงเหล่านี้ส่งผลกระทบต่ออุตสาหกรรมคริปโตโดยรวมอย่างไร:
“ แนวทางปฏิบัติแผนการและกลโกงการลงทุนที่ไร้หลักการอื่น ๆ อีกมากมายเกิดขึ้นในเวลานั้นซึ่งทำให้หน่วยงานกำกับดูแลทั่วโลกดำเนินการเพื่อเตือนนักลงทุนหรือแม้แต่ห้ามสกุลเงินดิจิทัลในบางแห่ง”
Frank ยังอธิบายเพิ่มเติมว่านักลงทุนสามารถหลีกเลี่ยงการตกเป็นเหยื่อของแผนการดังกล่าวได้โดยใช้ตัวชี้วัดหลายตัวโดยไฮไลต์ปั๊ม XRP ล่าสุดเป็นตัวอย่าง:“ XRP เมื่อต้นสัปดาห์ที่ผ่านมาเส้นพื้นที่แสดงให้เห็นถึงการเพิ่มขึ้นอย่างมากในกิจกรรม Twitter เส้นแสดงราคา คุณสามารถเห็นการเพิ่มขึ้นอย่างมากในการสนทนา XRP ซึ่งสอดคล้องกับราคาที่เพิ่มขึ้นอย่างมาก XRP ตกลงอย่างมากจากจุดสูงสุดของการเพิ่มขึ้นนั้น”
ที่เกี่ยวข้อง: การเพิ่มขึ้นของราคา DOGE: พลังของมส์และโซเชียลมีเดียบนจอแสดงผลแบบเต็ม
ดังนั้นนักลงทุนจึงจำเป็นอย่างยิ่งที่จะต้องระมัดระวังในช่วงเวลาที่มีความผันผวนเพิ่มขึ้น คุณสมบัติต่างๆเช่นการวิจัยที่ดีความใจเย็นและกลยุทธ์ที่ชัดเจนเป็นกุญแจสำคัญสำหรับนักลงทุนในการป้องกันตัวเองจากแผนการปั๊มและการถ่ายโอนข้อมูลในอุตสาหกรรมคริปโตในขณะนี้.