Aizvadītā nedēļa ir bijusi emocionāla kalniņi ēteru (ETH) tirgotājiem, jo bija septiņas četru stundu sveces ar cenu kustību 10% vai vairāk.
Turklāt pēdējais 30% kritums līdz 920 ASV dolāriem izraisīja 550 miljonu ASV dolāru lielu ilgtermiņa nākotnes līgumu likvidāciju. Lai vēl vairāk sarežģītu, šī pašreizējā cenu korekcija notiek tikai četras nedēļas pirms CME ETH nākotnes darījumu uzsākšanas.
ETH / USD 4 stundu diagramma. Avots: TradingView
Iespējams, ka pat vislielākie Ētera tirgotāji negaidīja, ka tikai astoņās dienās notiks 85% rallijs. Šajā īsajā laika posmā augstākajā rangā esošais altkoīns uzsprāga 800 ASV dolāru pretestību un ātri pakāpās līdz 1350 ASV dolāriem, kas ir tikai par 5% zemāks par visu laiku augstāko līmeni.
2017. gadā Ēteras straujo kāpumu līdz 1400 dolāriem galvenokārt nodrošināja sākotnējais monētu piedāvājuma uzplaukums, taču šoreiz cits faktoru kopums paaugstināja Ētera cenu. Daudzas DeFi platformas paļaujas uz Ethereum tīklu, un Ēteris ir visizplatītākais aktīvs, ko izmanto kā vārteju uz šīm platformām. Papildus pieaugošajai aktivitātei Ethereum tīklā, pieaugošā izmantošana ir izraisījusi arī augstas darījumu maksas.
Pašlaik nav daudz negatīvu ziņu plūsmas no Ethereum nometnes vai lielākajiem plašsaziņas līdzekļiem. Dati rāda, ka Ētera pamati joprojām ir spēcīgi, un investori ir apmierināti, lai gaidītu turpmākas Eth2 tīkla attīstības.
Lai saprastu, vai nesenā avārija atspoguļo potenciālu vietējo topu, ieguldītājiem vajadzētu novērtēt tīkla izmantošanas metriku Ethereum tīklā. Lieliska vieta, kur sākt, ir darījumu un pārskaitījuma vērtības analīze.
ETH / USD cena pret darījumiem un pārskaitījumiem. Avots: DigitalAssetsData
Iepriekš redzamajā diagrammā parādīts, ka ikdienas darījumos rādītājs pārsniedz 8 miljardus USD, kas ir par 200% vairāk nekā iepriekšējā mēneša vidēji 2,6 miljardi USD. Šis ievērojamais darījumu un pārskaitījuma vērtības kāpums liecina par spēku un liek domāt, ka Ētera cena ir noturīga virs 1000 USD.
Apmaiņas izņemšana norāda uz vaļu uzkrāšanos
Pieaugošo izņemšanu no biržas var izraisīt vairāki faktori, tostarp mietošana, ražas audzēšana un pircēju monētu nosūtīšana uz saldētavu. Parasti vienmērīga neto noguldījumu plūsma norāda uz vēlmi pārdot īsā laikā. No otras puses, neto izņemšana no tirgus parasti ir saistīta ar vaļu uzkrāšanās periodiem.
ETH / USD cena (labajā pusē) pret apmaiņu ar neto ETH plūsmu (pa kreisi). Avots: CryptoQuant
Laika posmā no 4. janvāra līdz 11. janvārim biržām netika izņemti 460 000 ETH. Šis solis liecina par vaļu iespējamo uzkrāšanos, vai nu pārnesot tos uz aukstiem maciņiem, vai arī ievietojot šīs monētas DeFi ekosistēmā.
Šis solis ir pretrunā ar parastajām cerībām, ka lielie īpašnieki steidzas noguldīt biržās, kad Ēteris tuvojas visu laiku augstākajam līmenim. Izņemot 100 000 ETH neto depozītu 10. janvārī, kopš 2020. gada decembra dominē neto izņemšanas tendence.
Nākotnes prēmija joprojām ir neparasti augsta
Profesionāli tirgotāji mēdz dominēt ilgāka termiņa nākotnes līgumos ar noteiktiem derīguma termiņiem. Novērtējot izdevumu atšķirību starp nākotnes līgumiem un parasto spot tirgu, tirgotājs var novērtēt tirgus bullish līmeni.
Trīs mēnešu nākotnes līgumiem parasti vajadzētu tirgoties ar 1,5% vai lielāku prēmiju salīdzinājumā ar regulāru spot apmaiņu. Ikreiz, kad šis indikators izzūd vai kļūst negatīvs, tas ir satraucoši sarkans karogs. Šī situācija ir pazīstama kā atpalicība un norāda, ka tirgus kļūst lācīgs.
2021. gada marts ETH nākotnes prēmija. Avots: digitālo aktīvu dati
Iepriekš redzamā diagramma parāda, ka rādītājs ir bijis robežās no 3,5% līdz 6%, kas nozīmē mēreni bullish. Pašreizējā 4,5% likme ir vienāda ar 19% gada prēmiju un ievērojami pārsniedz 6% neitrālo slieksni. Tas parāda, ka, neskatoties uz neseno 1000 dolāru kritumu, profesionālie tirgotāji joprojām ir pārliecināti par Ētera cenu potenciālu.
Vietas tilpums joprojām ir spēcīgs
Papildus nākotnes līgumu uzraudzībai rentabli tirgotāji izseko arī apjomu tūlītējā tirgū. Parasti mazie apjomi norāda uz pārliecības trūkumu. Tāpēc ievērojamām cenu izmaiņām būtu jānotiek ar spēcīgu tirdzniecības aktivitāti.
ETH kopējie spot apmaiņas apjomi. Avots: Coinalyze.net
Pagājušajā nedēļā Ēteris vidēji sasniedza iespaidīgu tirdzniecības apjomu 6,7 miljardu ASV dolāru apmērā, kas ir ievērojams pieaugums salīdzinājumā ar iepriekšējo nedēļu līmeni. Neskatoties uz pašreizējo kritumu, tirdzniecības aktivitāte ap neseno cenu maksimumu ir pozitīvs rādītājs.
Iespējas pārdošanas / zvana attiecība
Novērtējot, vai lielāka aktivitāte notiek ar pirkšanas (pirkšanas) vai pārdošanas (pārdošanas) iespējām, var novērtēt kopējo tirgus noskaņojumu. Parasti vērtspapīru opcijas tiek izmantotas bullish stratēģijām, savukārt pārdošanas opcijas tiek izmantotas lācīgajām.
0.70 pārdošanas un pārdošanas attiecība norāda, ka pārdošanas iespēju atvērtā procentu likme atpaliek no lecīgākajiem zvaniem par 30% un tāpēc ir bullish.
ETH opciju zvana attiecība. Avots: Cryptorank.io
Šobrīd nekas neliecina, ka investori būtu izvēlējušies neitrālākas pret lāču (pārdošanas opcijas) stratēģijas, jo rādītājs ir 0,77 un atbalsta pirkšanas iespējas. Šī tendence ir dominējusi arī pagājušajā nedēļā, kad investori turpina atvērt jaunas bullish pozīcijas.
Šie dati ir ļoti iepriecinoši, ņemot vērā, ka Ēteris no 4. janvāra palielināja 38%, līdz sasniedza 1350 USD maksimumu. Neskatoties uz to, ir svarīgi uzraudzīt, kā šodienas asā korekcija ietekmēs šīs bullish pazīmes nākotnē.
Tāpat kā Bitcoin (BTC), Ēteris turpina uzrādīt pozitīvus pamatus pat pašreizējās izpārdošanas laikā, un tas liek domāt, ka pastāv liela iespēja, ka augšupejošā tendence nav izlauzta.
Šeit izteiktie viedokļi un viedokļi ir tikai un vienīgi autors un ne vienmēr atspoguļo Cointelegraph uzskatus. Katrs ieguldījumu un tirdzniecības solis ir saistīts ar risku. Pieņemot lēmumu, jums pašam jāveic pētījumi.